摘要：从复杂网络的视角出发,运用我国沪深A股2002-2012年的数据,建立动态演化的加权股票关联网络,分析网络的拓扑结构特征、网络弹性及其影响因素。研究发现：网络各关联结构指标间存在显著的线性相关关系;股票间的平均价格波动关联性越大,网络越小且呈现出越强的局部聚集性;各关联结构指标与市场走势间具有较强的相关关系;平均聚集系数越大、点强度分布越有序、股票收益率越高及收益率的波动性越小,网络弹性越强、股票间的价格波动关联结构及模式就越稳定。

关键词：股票关联网络 拓扑结构 网络弹性 动态熵 

单位：东北大学工商管理学院 沈阳110819 沈阳化工大学经济与管理学院 沈阳110142