摘要：文章主要基于Ait Sahalia（2002）关于金融数据中跳（Jump）的研究，对跳的性质作进一步的探索并加以推论，同时采用IMSE（InferiorMeanSquaredError）作为分离跳的标准，选择出恰当的（λ，α，△）仨，达到辨识金融数据中跳的目的。

关键词：跳 高频数据 定价过程 

单位：上海财经大学数量经济学; 上海200433