摘要：企业财务报表重述代表财务报告的低质量与不可信，会给企业带来严重的经济后果，企业发生财务报表重述后为了获取标准审计意见往往会有购买审计意见动机，且会通过较为隐蔽的手段来实现其审计意见购买的目的。本文以2003--2010年深沪两市A股上市公司发生财务重述的公司为样本，研究其财务重述后一年的审计师变更和重述后第二年的市场反应。结果发现，企业发生财务重述后确实存在审计意见购买行为，并且其购买手段越来越隐蔽以避开监管部门和社会各界的监督。

关键词：财务重述 审计意见购买 市场反应 

单位：武汉大学经济与管理学院 430072 武昌理工学院